Cuando la legislación se convierte en un riesgo empresarial

Sonsoles Rubio
Presidenta del Instituto de Auditores Internos de España (IAIE)

El sector asegurador está inmerso en un entorno regulatorio cada vez más complejo, con una avalancha normativa que amenaza con frenar la operatividad y competitividad de las empresas del sector. En 2025, las aseguradoras se enfrentarán a normativas clave, como el Reglamento de Resiliencia Operativa Digital (DORA), la Directiva de Información Corporativa sobre Sostenibilidad (CSRD) y la taxonomía ambiental, que exigen una transformación profunda en la forma de operar, con un enfoque prioritario en la sostenibilidad y la digitalización.

Sin embargo, la abundancia de regulaciones, aunque necesarias para garantizar la estabilidad y la protección al consumidor, sigue siendo fuente de tensiones, tal y como lo demuestra el último informe Risk in Focus 2025, que ofrece una panorámica sobre los principales riesgos a los que tendrán que hacer frente las compañías europeas en 2025 y que ha sido elaborado por los Institutos de Auditores Internos de 20 países en Europa, incluido España.

Asimismo, el último informe de EIOPA y las declaraciones del ex presidente del Banco Central Europeo, Mario Draghi, han puesto de manifiesto la necesidad de una regulación más ágil y menos gravosa para las empresas del sector. Según estos datos, el exceso de regulaciones puede dilatar procesos internos, aumentar los costes operativos y obstaculizar la capacidad de respuesta ante un entorno económico cada vez más cambiante.

Además, la digitalización y la incorporación de la Inteligencia Artificial (IA) generan nuevas preocupaciones regulatorias. Si bien su uso nos brinda herramientas avanzadas para mejorar procesos, personalizar productos y detectar fraudes de manera más eficaz, también nos enfrenta a nuevos retos regulatorios. La transparencia de los algoritmos, la protección de datos y la equidad en la toma de decisiones automatizadas, están siendo el foco de preocupación de empresas, organismos y autoridades. Las aseguradoras deberán adaptarse a nuevas normativas que aseguren el uso ético y seguro de estas tecnologías, evitando los sesgos en los modelos de IA y garantizando su fiabilidad en la toma de decisiones.

Necesario equilibrio

En este contexto, la clave para el éxito radicará en encontrar un equilibrio entre el cumplimiento de las normativas y la flexibilidad operativa, porque, no nos olvidemos, las normas son buenas y necesarias, sin embargo, su exceso y complejidad pueden derivar en revertir la esencia de mejorar las cosas para las que son creadas. 

El sector debería tener la oportunidad de colaborar de manera más estrecha con los reguladores para identificar áreas donde la normativa pueda ser simplificada, permitiendo a las empresas mantener su competitividad sin sacrificar la estabilidad del sistema. Los esfuerzos en este sentido no solo aliviarían la carga regulatoria, sino que también ofrecerían una oportunidad para reorientar las inversiones hacia la innovación, el desarrollo sostenible y la gestión de riesgos emergentes.

Las compañías que logren navegar con éxito este entorno regulatorio en constante evolución, combinando cumplimiento, innovación y sostenibilidad, no solo cumplirán con las normativas, sino que consolidarán su posición como líderes en un sector cada vez más exigente y competitivo.